Off-balance finansiering henviser til et arrangement, hvor en virksomhed opnår midler eller udstyr fra eksterne kilder, men rapporterer ikke transaktionen som et aktiv eller en forpligtelse på balancen. Virksomheden kan dog nævne transaktionen i noterne til sine konti. For eksempel kan virksomheden i stedet for at købe nyt udstyr vælge at lease det, så det ikke bliver et aktiv eller en forpligtelse. Off-balance finansiering har flere fordele.
Risiko
En virksomhed skal normalt ikke indregne en post på balancen, fordi varen ikke er et aktiv eller en forpligtelse. Med en forpligtelse skal virksomheden til sidst betale penge til en ekstern part; for eksempel den bank, der udlåner lån. Fordi balancen ikke er en forpligtelse, udgør den ringe risiko for virksomheden. En virksomhed kan vende en vare til en ikke-forpligtelse ved at tage en fornyet lejekontrakt i stedet for et lån, den skal betale, eller ved at overføre risikoen til en separat juridisk enhed.
Lånekapacitet
Når en virksomhed tager et nyt lån, øger det sin gældsbyrde. Med finansiering uden for balancen opnår virksomheden de midler eller poster, den har brug for uden at påvirke dets gældsbyrde. Fordi en virksomhed normalt har et maksimalt beløb af midler, det kan låne, giver finansiering uden for balancen virksomheden evnen til at bruge den resterende tilladte lånekapacitet til andre formål. På denne måde tillader finansiering uden for balancen virksomheden at udføre flere opgaver.
Relationer
Når en virksomhed underskriver en kontrakt med en leverandør eller långiver, kan kontrakten kræve, at virksomheden begrænser sin gæld til et bestemt niveau. Hvis virksomheden har brug for midler eller udstyr og beslutter at tage et nyt lån, kan det overstige kontraktgrænsen. I tilfælde af store virksomheder kan virksomheden også få godkendt bestyrelsen til at få nye gæld. Fordi finansiering uden for balancen ikke indebærer, at virksomheden overtager gæld, påvirker det ikke virksomhedens forhold til leverandører, långivere eller direktører.
Rapporterede numre
Off-balance finansiering har ingen indflydelse på virksomhedernes rapporterede tal og forhold. For eksempel vil virksomheden have samme niveau for afkast på aktiver og gældskvoter. I modsætning hertil påvirker et lån ofte en virksomheds rapporterede tal og forhold negativt, hvilket gør det til mindre attraktivt for analytikere, investorer og kreditorer. Finansiering uden for balancen gør virksomheden økonomisk sundere end hvis den skulle opnå gæld.
