Federal Insurance Contributions Act, eller FICA, kræver, at arbejdsgiverne afholder socialsikrings- og Medicare-skat fra medarbejdernes løn. Disse skatter vurderes direkte på løn udbetalt med ingen af de fradrag og justeringer, der komplicerer indkomstskatter. Som følge heraf er beregningen af den korrekte mængde FICA tilbageholdende for en medarbejder ret ligetil.
Skatteforsikring
FICA-skattesatsen for social sikring er 6,2 procent af lønnen til en medarbejder. FICA loven begrænser dog, hvor meget af en medarbejders løn er underlagt socialsikringsskatten. Fra 2015 var denne grænse 118.500 dollars. Hvad det betyder er, at en arbejdsgiver afholder social sikring fra den første $ 118.500, som nogen gør, og ingen socialsikringsskat på alle indtægter over det. Derfor vil det maksimale enhver medarbejder betaler ville være $ 7.347, eller 6,2 procent af $ 118.500. Den årlige grænse justerer med inflationen.
Medicare Skat
Den grundlæggende Medicare-skattesats under FICA er 1,45 procent af alle lønninger, uden øvre grænse. Der var en øvre grænse for lønnen, der var genstand for Medicare-skat, svarende til grænsen for socialsikringsskatten, men denne grænse blev elimineret i 1993.
Yderligere Medicare Skat
Den Affordable Care Act fra 2010 ændrede FICA for at tilføje en anden skat til at finansiere Medicare. Det er kendt som "Additional Medicare Tax," at differentiere det fra 1,45 procent Medicare skat, der gælder for alle lønninger. Arbejdsgivere skal tilbageholde 0,9 procent af løn udbetalt til en medarbejder på over 200.000 dollars om året. En højere lønmodtager vil betale 1,45 procent på alle løn op til $ 200.000 og 2,35 procent på alle lønninger over $ 200.000.
Arbejdsgiver Match
Både medarbejdere og arbejdsgivere betaler FICA skatter. For social sikring skal arbejdsgiveren betale en skat svarende til 6,2 procent af hver medarbejders løn op til den årlige grænse. Det er i tillæg til de 6,2 procent, som arbejdsgiveren afholder fra arbejdstagernes løn. Den samme arbejdsgiver match gælder for 1,45 procent Medicare skat. I alt vil arbejdsgivere og medarbejdere betale en samlet 12,4 procent for social sikring og 2,9 procent for Medicare. Arbejdsgiveren behøver imidlertid ikke at matche 0,9 procent ekstra Medicare Tax, dog. Kun ansatte betaler det.
Selvstændige skatter
Selvstændige er både ansat og arbejdsgiver, så de skal betale begge sider af FICA-afgifter. Disse skatter gælder dog kun for forretningsmæssigt overskud - erhvervsmæssig indkomst minus forretningsomkostninger. For social sikring betaler selvstændige erhvervsdrivende 12,4 procent på deres første $ 118.500 værd af skattepligtige overskud. For Medicare betaler de 2,9 procent på alle skattepligtige overskud. De skal også betale 0,9 procent ekstra Medicare Skat, hvis deres indkomst er høj nok. Selvstændige individer kan også fradrage halvdelen af deres samlede FICA-skatter, hvilket repræsenterer, hvad en arbejdsgiver betaler på deres personlige form 1040 selvangivelse.
