En kreditkreds er en god mulighed for dem, der ønsker at lave boligrenoveringer eller andre større igangværende projekter. Men fordi kreditlinjens renter er beregnet ud fra en variabel rente, og fordi du kan låne flere penge i takt med at tiden går, kan det være udfordrende at beregne månedlige rentebetalinger. For at gøre det skal du finde ud af den aktuelle rente på kreditlinjen, find derefter din gennemsnitlige daglige saldo, regne ud den daglige rentesats, multiplicere den daglige saldo med den daglige rentesats, og multiplicér derefter nummeret med tallet af dage i måneden.
Hvad er kreditlinjer?
En kreditkreds svarer til et lån og et kreditkort, idet det giver dig mulighed for at låne penge fra banken. Mens et lån indebærer, at banken udsteder dig et forudbestemt beløb, som du begynder at betale øjeblikkeligt, er en kreditlinje mere som et kreditkort, idet du kan låne pengene som det er nødvendigt, op til en forudbestemt grænse, og du skal kun foretage betalinger, mens du har balance. En kreditkreds adskiller sig også fra et lån i, at mens lån normalt har renterne beregnet månedligt, bestemmes en kreditrenteinteresse dagligt. Kreditlinjer har også en tendens til at have højere renter end lån, og nogle har årlige gebyrer, svarende til kreditkort.
Den mest almindelige form for kredit er en home equity credit line (HELOC), hvor du bruger dit hus som sikkerhed for de penge, du låne, i modsætning til kreditkort, som generelt er usikrede. Det betyder, at hvis du ikke betaler din HELOC, kan du miste dit hjem. Derfor kaldes HELOCs ofte som "andet realkreditlån."
HELOCs er normalt fastsat med en grænse svarende til din egenkapital, hvilket betyder værdien af dit hjem minus enhver anden gæld mod hjemmet. HELOCs giver dig normalt mulighed for at hæve penge fra kreditlinjen i en bestemt periode kendt som en uafgjort periode. I slutningen af tegningsperioden skal du enten forny din kreditlinje, betale hovedstol og udestående renter straks eller begynde at foretage regelmæssige betalinger til hovedstolen eller renter over et bestemt tidsrum, ligesom du ville med et lån eller pant.
Linje af kreditrenten
For at beregne den månedlige rente på en HELOC, skal du bestemme den nuværende kreditrente. Dette kan være lidt af en udfordring, fordi renten på en kreditlinje normalt er en variabel rente, svarende til en kreditkortrente. Disse satser er baseret på et offentligt indeks som US Treasury bill rate eller prime rate, og din nuværende sats kan ikke være den samme, du havde, da du tilmeldte dig din HELOC. Derudover opkræver mange långivere en margenprocent oven på denne sats, for eksempel to procentpoint over prime sats.
Din seneste sætning vil sandsynligvis sige din nuværende sats, men hvis du ikke kan finde den, vil dit originale papirarbejde sandsynligvis angive, hvordan dine satser er bestemt. Du kan derefter finde indekset, der bruges, og tilføje enhver margen, der opkræves af långiveren for at finde din aktuelle rente. Med andre ord, hvis din långiver opkræver 2 procent, og dagens sats er 9 procent, så vil din nuværende rente være 11 procent.
Beregning af renter på en LOC
Når du har din nuværende rente, kan du enten bruge en HELOC betalingsregnemaskine til at bestemme den månedlige rente, der skal betales, eller du kan gøre det for hånd. Din månedlige kreditrisiko vil blive opkrævet baseret på din gennemsnitlige daglige saldo og en daglig renteafgift for den pågældende måned. Heldigvis bruger de fleste kreditlinjer simpel interesse i stedet for sammensatte interesser, hvilket betyder at du ikke behøver at tilføje hver dags interesse for din næste dags daglige balance.
For at bestemme din gennemsnitlige daglige saldo skal du tjekke din konto. Du skal oprette dine daglige saldi fra den sidste måned, divider derefter tallet med antal dage i måneden. Du kan f.eks. Sige, at din saldo var $ 80.000 i begyndelsen af måneden og den 8. august brugte du yderligere $ 5.000, og du brugte en anden $ 15.000 den 20. august. Din daglige rente for august 1-7 ville være $ 80.000 for august 8-19, det ville være $ 85.000 og for august 20-31 ville det være $ 100.000. Så du vil formere $ 80.000 med syv i den første uge af måneden, derefter $ 85.000 med 12 for antallet af dage hvor det var balancen og derefter $ 100.000 for de sidste 12 dage. Du vil så opsummere alle disse tal for at få $ 2.780.000 (($ 80.000 7)+($85,000 12) + ($ 100.000 * 12)). Endelig vil du opdele dette med 31 (antal dage i august) for at få din gennemsnitlige daglige saldo på $ 89.677,42 (afrundet).
Dernæst skal du finde din daglige rentesats. Du kan bruge en kreditkreds til dagpenge til at gøre det hurtigere, men hvis du vil gøre det for hånd, skal du bare tage din nuværende rente og opdele den med 365 for at finde den daglige rente. For eksempel, hvis din nuværende årlige rente er 11 procent, vil din daglige rente være 0,0301 (0,11 / 365) procent (afrundet).
Endelig skal du for at finde den månedlige rente multiplicere din gennemsnitlige daglige saldo med den daglige rentesats, og multiplicere dette nummer med antallet af dage i måneden. Ved hjælp af ovenstående eksempler vil det give dig en daglig renteudbetaling, der runder op til $ 27,03, forudsat at du bruger de forudafrundede resultater fra de foregående ligninger (ca. 89.677,42 0.000301), og ved anvendelse af den forudafrundede sum fra den foregående ligning er der en månedlig rentebetaling, der afrunder op til $ 837,81 (ca. $ 27,03 31).
HELOC Fordele og ulemper
Ligesom næsten alle ting i livet, er der både fordele og ulemper ved at opnå et hjem egenkapital kredit. En af de største fordele er, at denne kreditmulighed er mere fleksibel end et lån og lettere at opnå. Du kan bruge kreditlinjen så meget eller så lidt som du ønsker op til kreditgrænsen, og ansøgningen kræver meget mindre papirarbejde og færre trin end at søge om et pant.
Derudover behøver du ikke at genbruge hver gang du har brug for penge, hvilket gør dette til en god mulighed, hvis du laver noget, der kræver flere udtagninger over tid, som f.eks. Igangværende renovering af hjemmet.
På ulempen gør lånets fleksibilitet det meget mere udfordrende at finde ud af dine betalinger. Hvis du kun betaler minimumsbetalingen, mens trækperioden er aktiv, betaler du kun renterne, og du kan få et stort chok, når trækperioden slutter, og du begynder at betale hovedstolen. Slutningen af uafgjortperioden kan være endnu vanskeligere, hvis din aftale med banken kræver, at du betaler den resterende saldo i sin helhed.
Desuden kan din rente øges drastisk fra det tidspunkt, du får kreditten, og disse ændringer kan gøre din månedlige betaling også en overraskelse, selvom din trækperiode stadig er aktiv, og du har ikke lånt yderligere penge den pågældende måned.
Endelig, fordi hjemlige egenkapital kreditlinjer er sikret mod dit hjem, undlader at tilbagebetale de penge, du lånte kunne resultere i, at du mister dit hjem.
