Virksomheder bruger komponenter eller faktorer til fremstilling af produkter. Produktionsfaktorer er jord, arbejdskraft, kapital og iværksætteri. Jord refererer til jord, metaller og alle andre naturressourcer. Arbejde er alt det arbejde, der udføres af medarbejderne i virksomheden. Kapital er den investering, der kræves til driften af virksomheden. Iværksætteri er virksomhedens ejer og kompetence til at opretholde og opretholde forretningen.
Gratis gave af naturen
Tilførslen af ressourcer, såsom jord, mineraler og vand, er grundlæggende fast. Man kan ikke skabe disse ressourcer. Værdien af jorden afhænger af dens fysiske placering og de ressourcer, den indeholder. Land købes og sælges af enkeltpersoner. Ejerskabet af landoverførsler fra en person til en anden. Også jordens produktionsevne kan ændres af manden. Når man for eksempel vokser hvede på jorden, kan han muligvis producere "x" mængde. Når ris dyrkes på samme land, kan personen få "2x" mængder.
immobilitet
Land er fast og immobile. Det kan ikke overføres fra et sted til et andet. Kun værdien af disse ressourcer kan overføres. Værdien og frugtbarheden af jord har en tendens til at variere fra sted til sted. Jord på et sted kan være meget frugtbar og kan give afgrøder af god kvalitet. Landet i et andet område kan være ufrugtbart, og det kan ikke være muligt at dyrke nogen slags afgrøder.
Primærproduktionsfaktor
Jord er en primær produktionsfaktor. Virksomheder, der producerer varer, har brug for en fysisk adresse til at fungere. Virksomheden kan eje jorden eller leje den. Ledelsen behøver ikke nødvendigvis at besætte landet. Nogle gange kan virksomheder have flere kontorer, planter og lager internationalt. I sådanne tilfælde skal internationale regler overholdes adskilt fra virksomhedens hovedkontor.
Passiv produktionsfaktor
Land i sig selv kan ikke producere noget for virksomheden. Arbejdet skal udføres for at omdanne jorden til en brugbar tilstand. Kapitalinvestering er nødvendig på jorden for at bygge et kontor. Virksomheden skal have arbejdere til at opbygge lokalerne. Iværksætteri er forpligtet til at starte, vedligeholde og vokse virksomheden.
